بررسی توانایی متغیرهای مدل های پیش بینی ورشکستگی فالمر و اهلسن در شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران

ورشکستگی های اخیر شرکتهای بزرگ در سطح بین المللی و نوسان های بورس اوراق بهادار نیاز به وجود ابزارهایی برای ارزیابی توان مالی شرکتها را نشان می دهد. یکی از ابزارهای ارزیابی توان مالی شرکتها استفاده از نسبت های مالی به عنوان متغیر مستقل و بدست آوردن الگوهایی برای پیش بینی ورشکستگی شرکتها است. هدف این مطالعه ارائه مبانی تئوریکی تحقیق و مقایسه نتایج حاصل از به کارگیری مدلهای تعدیل شده فالمر و اهلسن جهت پیش بینی ورشکستگی شرکتها متناسب با شرایط محیطی ایران می باشد. از این رو داده های جمع آوری شده برای سالهای 1385 تا 1390 مورد آزمون قرار گرفت به منظور تجزیه تحلیل داده ها روش های آماری رگرسیون لجستیک و تحلیل تمایزی چندگانه مورد استفاده قرار گرفت. نتایج حاصله حاکی از آن است که مدلهای تعدیل شده فالمر و اهلسن توانایی پیش بینی ورشکستگی شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران را دارند. همچنین توانایی مدل تعدیل شده اهلسن از مدل تعدیل شده فالمر در پیش بینی ورشکستگی شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران بیشتر است.

کلیدواژه ها:

ورشکستگی اهلسن فالمر