CIVILICA We Respect the Science
(ناشر تخصصی کنفرانسهای کشور / شماره مجوز انتشارات از وزارت فرهنگ و ارشاد اسلامی: ۸۹۷۱)

گواهی نمایه سازی مقاله Application of Multifractal Measures to TehranPrice Index

عنوان مقاله: Application of Multifractal Measures to TehranPrice Index
شناسه (COI) مقاله: FUTURING01_069
منتشر شده در اولین همایش آینده پژوهی در سال ۱۳۸۵
مشخصات نویسندگان مقاله:

P. Norouzzadeh - Quantitative Analysis Research Group,Farda Development Organization, Tehran, Iran
G.R. Jafari - Department of Physics, Sharif University of Technology,P.O. Box 11365-9161, Tehran, Iran

خلاصه مقاله:
We report an empirical study of Tehran Price Index (TEPIX). Toanalyze our data we use various methods like as, rescaled range analysis(R/S), modified rescaled range analysis (Lo’s method), DetrendedFluctuation Analysis (DFA) and generalized Hurst exponents analysis.Based on numerical results, the scaling range of TEPIX returnsis specified, long memory effect or long range correlation property inthis market is investigated, characteristic exponent for probability distributionfunction of TEPIX returns is derived and finally the stage ofdevelopment in Tehran Stock Exchange is determined

کلمات کلیدی:
R/S analysis, Hurst exponent, Long memory, DetrendedFluctuation Analysis, Multifractals, L´evy Distributions

صفحه اختصاصی مقاله و دریافت فایل کامل: http://www.civilica.com/Paper-FUTURING01-FUTURING01_069.html