بهینه سازی پرتفوی با استفاده از روش های تصمیم گیری چند معیاره ارزش در معرض خطر شرطی (CVAR)، و تحلیل سلسه مراتبی (AHP)
سال انتشار: 1395
نوع سند: مقاله کنفرانسی
زبان: فارسی
مشاهده: 1,249
فایل این مقاله در 11 صفحه با فرمت PDF و WORD قابل دریافت می باشد
- صدور گواهی نمایه سازی
- من نویسنده این مقاله هستم
استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:
شناسه ملی سند علمی:
AEFMC02_035
تاریخ نمایه سازی: 14 آذر 1395
چکیده مقاله:
این پژوهش به بهینه سازی پرتفوی با استفاده از روش های تصمیم گیری چند معیاره ارزش در معرض خطر شرطی (CVAR)، و تحلیل سلسه مراتبی (AHP) پرداخته است. برای انجام این پژوهش نمونه ای متشکل از 50 شرکت از شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران انتخاب گردید.در این پژوهش با استفاده از اطلاعات دوره 6 ساله از شهریور سال 87 تا شهریور 92 پرتفوی های 2 تا 50 سهمی به روش مختلف تشکیل شد، که با استفاده از معیارهای شارپ، ترینر مورد بررسی و مقایسه قرار گرفتند.نتایج این پژوهش نشان می دهد که رابطه معناداری بین حداقل بازده مورد انتظار و ریسک پرتفوی وجود دارد، هرچه حداقل بازده مورد انتظار افزایش یابد معیار های ریسک پرتفوی نیز افزایش خواهد یافت. بر اساس معیار های شارپ، ترینر پرتفوی های بهینه مبتنی بر ارزش در معرض خطر شرطی دارای کارایی بیشتری از پرتفوی های بهینه ارزش در معرض خطر می باشند.
کلیدواژه ها:
نویسندگان
خدیجه باغانی
دانشجوی کارشناسی ارشد دانشکده مدیریت و حسابداری دانشگاه آزاد اسلامی واحد تهران جنوب
رضا تهرانی
دانشیار دانشکده مدیریت دانشگاه تهران
علی باغانی
استادیار دانشکده مدیریت و حسابداری دانشگاه آزاد اسلامی واحد تهران جنوب
مراجع و منابع این مقاله:
لیست زیر مراجع و منابع استفاده شده در این مقاله را نمایش می دهد. این مراجع به صورت کاملا ماشینی و بر اساس هوش مصنوعی استخراج شده اند و لذا ممکن است دارای اشکالاتی باشند که به مرور زمان دقت استخراج این محتوا افزایش می یابد. مراجعی که مقالات مربوط به آنها در سیویلیکا نمایه شده و پیدا شده اند، به خود مقاله لینک شده اند :