CIVILICA We Respect the Science
ناشر تخصصی کنفرانسهای ایران
عنوان
مقاله

بررسی اهمیت ریسک غیرسیستماتیک هر ورقه بهادار : نگاهی دیگر به ریسک غیرسیستماتیک و بازده

اعتبار موردنیاز : ۱ | تعداد صفحات: ۲۴ | تعداد نمایش خلاصه: ۲۲ | نظرات: ۰
سال انتشار: ۱۳۹۷
کد COI مقاله: JR_JFMZ-6-1_001
زبان مقاله: فارسی
حجم فایل: ۸.۵۵ مگابات (فایل این مقاله در ۲۴ صفحه با فرمت PDF قابل دریافت می باشد)

راهنمای دانلود فایل کامل این مقاله

اگر در مجموعه سیویلیکا عضو نیستید، به راحتی می توانید از طریق فرم روبرو اصل این مقاله را خریداری نمایید.
با عضویت در سیویلیکا می توانید اصل مقالات را با حداقل ۳۳ درصد تخفیف (دو سوم قیمت خرید تک مقاله) دریافت نمایید. برای عضویت در سیویلیکا به صفحه ثبت نام مراجعه نمایید. در صورتی که دارای نام کاربری در مجموعه سیویلیکا هستید، ابتدا از قسمت بالای صفحه با نام کاربری خود وارد شده و سپس به این صفحه مراجعه نمایید.
لطفا قبل از اقدام به خرید اینترنتی این مقاله، ابتدا تعداد صفحات مقاله را در بالای این صفحه کنترل نمایید.
برای راهنمایی کاملتر راهنمای سایت را مطالعه کنید.

خرید و دانلود فایل مقاله

با استفاده از پرداخت اینترنتی بسیار سریع و ساده می توانید اصل این مقاله را که دارای ۲۴ صفحه است در اختیار داشته باشید.

قیمت این مقاله : ۳,۰۰۰ تومان

آدرس ایمیل خود را در کادر زیر وارد نمایید:

مشخصات نویسندگان مقاله بررسی اهمیت ریسک غیرسیستماتیک هر ورقه بهادار : نگاهی دیگر به ریسک غیرسیستماتیک و بازده

  معین نیکوسخن - کارشناسی ارشد، مدیریت مالی، دانشکده مدیریت و حسابداری، دانشگاه شهید بهشتی، تهران، ایران
    محمد اسماعیل فدایی نژاد - دانشیار، دانشکده مدیریت و حسابداری، دانشگاه شهید بهشتی، تهران، ایران،

چکیده مقاله:

در این پژوهش، رابطه میان ریسک غیر سیستماتیک و بازده بر اساس چارچوب مدل GARCH-in mean به صورت ورقه بهادار به ورقه بهادار در بورس اوراق بهادار تهران طی دوره زمانی 1380 تا 1394 موردبررسی قرارگرفته است. شواهد حاکی از آن است که به طور متوسط 27 درصد از سهام رابطه معنی داری را میان ریسک غیر سیستماتیک و بازده تجربه کردند. این در شرایطی است که شرکت هایی با ارتباط منفی دارای سهم بسیار بیشتری از شرکت هایی با ارتباط مثبت در تغییرات نسبت کل اوراق بهادار با ارتباط معنی دار می باشند (19 درصد). نتایج حاصل از بررسی اثر ویژگی های شرکت بر احتمال مشاهده این رابطه معنی دار نشان می دهد که برخی ویژگی ها هم احتمال رابطه مثبت و هم احتمال رابطه منفی را تحت تاثیر قرار می دهند، درحالی که مابقی ویژگی ها تنها احتمال یکی از رابطه های مثبت یا منفی را متاثر می سازند. این شواهد نشان می دهد که عوامل توضیح دهنده رابطه مثبت ریسک غیر سیستماتیک و بازده متفاوت از عواملی هستند که رابطه منفی را توضیح می دهند.

کلیدواژه‌ها:

ریسک غیرسیستماتیک, بازده مورد انتظار, مدل GARCH-in mean, ویژگی های شرکت

کد مقاله/لینک ثابت به این مقاله

برای لینک دهی به این مقاله، می توانید از لینک زیر استفاده نمایید. این لینک همیشه ثابت است و به عنوان سند ثبت مقاله در مرجع سیویلیکا مورد استفاده قرار میگیرد:
https://www.civilica.com/Paper-JR_JFMZ-JR_JFMZ-6-1_001.html
کد COI مقاله: JR_JFMZ-6-1_001

نحوه استناد به مقاله:

در صورتی که می خواهید در اثر پژوهشی خود به این مقاله ارجاع دهید، به سادگی می توانید از عبارت زیر در بخش منابع و مراجع استفاده نمایید:
نیکوسخن, معین و محمد اسماعیل فدایی نژاد، ۱۳۹۷، بررسی اهمیت ریسک غیرسیستماتیک هر ورقه بهادار : نگاهی دیگر به ریسک غیرسیستماتیک و بازده، راهبرد مدیریت مالی 6 (1)، https://www.civilica.com/Paper-JR_JFMZ-JR_JFMZ-6-1_001.html

در داخل متن نیز هر جا که به عبارت و یا دستاوردی از این مقاله اشاره شود پس از ذکر مطلب، در داخل پارانتز، مشخصات زیر نوشته می شود.
برای بار اول: (نیکوسخن, معین و محمد اسماعیل فدایی نژاد، ۱۳۹۷)
برای بار دوم به بعد: (نیکوسخن و فدایی نژاد، ۱۳۹۷)
برای آشنایی کامل با نحوه مرجع نویسی لطفا بخش راهنمای سیویلیکا (مرجع دهی) را ملاحظه نمایید.

مراجع و منابع این مقاله:

لیست زیر مراجع و منابع استفاده شده در این مقاله را نمایش می دهد. این مراجع به صورت کاملا ماشینی و بر اساس هوش مصنوعی استخراج شده اند و لذا ممکن است دارای اشکالاتی باشند که به مرور زمان دقت استخراج این محتوا افزایش می یابد. مراجعی که مقالات مربوط به آنها در سیویلیکا نمایه شده و پیدا شده اند، به خود مقاله لینک شده اند :

  • دولو، مریم و حمیدی زاده، محمدرضا. (۱۳۹۲). راهبرد سرمایه گذاری ... (مقاله ژورنالی)
  • رجبی، عظیم و دولو، مریم. (۱۳۹۴). بررسی آناتومیک رابطه بازده ... (مقاله ژورنالی)
  • Ang, A, Hodrick, Y, Xing, and X, Zhang. (2006). The ...
  • Ang, A, Hodrick, Y, Xing, and X, Zhang. (2009). High ...
  • Bali, T, Cakici, N. (2008). Idiosyncratic volatility and the cross-section ...
  • Black, F. (1972). Capital Market Equilibrium with Restricted Borrowing . ...
  • Boehme, R.D, Danielsen, B.R, Kumar, P, & Sorescu, S.M. (2009). ...
  • Boyer, B, Mitton, T, and Vorkink, K. (2007). Idiosyncratic volatility ...
  • Brockman, P, Schutte, M. (2007). Is idiosyncratic volatility priced The ...
  • Campbell, JY, Lettau, M, Malkiel, BG, and Xu, Y. (2001). ...
  • Chua, C, Goh, J, and Zhang, Z. (2007). Idiosyncratic volatility ...
  • Connolly, R.A, Rendleman, R.J. (2007). A Simulation-Based Assessment of Cross-Sectional ...
  • Davallou, M, and Hamidizadeh, M.R. (1392). Investment Strategy Based on ...
  • Davallou, M, and Rajabi, A. (1394). An Anatomic Study of ...
  • Doran, J.S, Jiang, D and Peterson, D.R. (2008). Gambling in ...
  • Drost, F.C, Nijman, T.E. (1993). Temporal Aggregation of GARCH Processes ...
  • Fu, F. (2009). Idiosyncratic risk and the cross-section of expected ...
  • Goetzmann, W.N, Kumar, A. (2008). Equity portfolio diversification . Review ...
  • Grinstein, Y, Michaely, R. (2005). Institutional Holdings and Payout Policy ...
  • Guo, H, and Savickas, R. (2006). Idiosyncratic Volatility, Stock Market ...
  • Huang, W, Liu, Q, Rhee, S.G, and Zhang, L. (2010). ...
  • Jiang, GJ, Xu, D, and Yao, T. (2009). The information ...
  • Jiang, X, Lee, B. (2006). The Dynamic Relation Between Returns ...
  • Kahneman, D, and A, Tversky. (1979). Prospect Theory: An Analysis ...
  • Kan, R, Zhang, C. (1999). Two-Pass Tests of Asset Pricing ...
  • Kim, D. (1995). The Errors in the Variables Problem in ...
  • Lee, B.S, and Li, L. (2016). The Idiosyncratic Risk-Return Relation: ...
  • Lee, JBT. (2008). Higher Idiosyncratic Moments and the Cross-Section of ...
  • Levy, H. (1978). Equilibrium in an imperfect market: a constraint ...
  • Lintner, J. (1965a). The Valuation of Risky Assets and the ...
  • Liu, Y, and Ping, W. (2013). Model selection and relationship ...
  • Malkiel, B.G, and Xu, Y. (1997). Risk and Return Revisited ...
  • Malkiel, B.G, and Xu, Y. (2004). Idiosyncratic Risk and Security ...
  • Markowitz, H. (1952). Portfolio Selection . Journal of Finance, 7, ...
  • Meddahi, N, Renault, E. (2003). Temporal Aggregation of Volatility Models ...
  • Mendonça, F.P,  Klotzle, M.C, Pinto, A.C.F, Montezano, R.M.S. (2012). The ...
  • Merton, R.C. (1987). A Simple Model of Capital Market Equilibrium ...
  • Nelson, D.B. (1991). Conditional Heteroskedasticity in Asset Returns: A New ...
  • Rachwalski, M, and Wen,Q. (2016). Idiosyncratic Risk Innovations and the ...
  • Roll, R, Ross S.A. (1994). On the Cross-Sectional Relation Between ...
  • Sharpe, W.F. (1964). Capital Asset Prices: A Theory of Market ...
  • Spiegel, M, and Wang, X. (2006). Cross-Sectional Variation in Stock ...
  • Tinic, S.M, and West, R.R. (1986). Risk, Return and Equilibrium: ...
  • Wan, C, and Xiao, Z. (2014). Idiosyncratic Volatility, Expected Windfall ...
  • علم سنجی و رتبه بندی مقاله

    مشخصات مرکز تولید کننده این مقاله به صورت زیر است:
    نوع مرکز: دانشگاه دولتی
    تعداد مقالات: ۱۵۳۶۹
    در بخش علم سنجی پایگاه سیویلیکا می توانید رتبه بندی علمی مراکز دانشگاهی و پژوهشی کشور را بر اساس آمار مقالات نمایه شده مشاهده نمایید.

    مدیریت اطلاعات پژوهشی

    اطلاعات استنادی این مقاله را به نرم افزارهای مدیریت اطلاعات علمی و استنادی ارسال نمایید و در تحقیقات خود از آن استفاده نمایید.

    مقالات مرتبط جدید

    شبکه تبلیغات علمی کشور

    به اشتراک گذاری این صفحه

    اطلاعات بیشتر درباره COI

    COI مخفف عبارت CIVILICA Object Identifier به معنی شناسه سیویلیکا برای اسناد است. COI کدی است که مطابق محل انتشار، به مقالات کنفرانسها و ژورنالهای داخل کشور به هنگام نمایه سازی بر روی پایگاه استنادی سیویلیکا اختصاص می یابد.
    کد COI به مفهوم کد ملی اسناد نمایه شده در سیویلیکا است و کدی یکتا و ثابت است و به همین دلیل همواره قابلیت استناد و پیگیری دارد.