چارچوب طراحی سبد سهام با استفاده از روش دیماتل و فرایندتحلیل شبکهای

سال انتشار: 1392
نوع سند: مقاله ژورنالی
زبان: فارسی
مشاهده: 399

فایل این مقاله در 20 صفحه با فرمت PDF قابل دریافت می باشد

استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:

لینک ثابت به این مقاله:

شناسه ملی سند علمی:

JR_QJMA-11-39_005

تاریخ نمایه سازی: 11 تیر 1396

چکیده مقاله:

این مقاله به دنبال ارایه یک مدل مناسب جهت طراحی سبد سهام است. در این راستا ابتدا جهت شناسایی معیارها ادبیات موجود را بررسی کرده و معیارهای موردنظر استخراج شدهاند. سپس به منظور رتبه بندی معیارها از پرسشنامهای جهت تعیین روابط موجود میان معیارها استفاده میشود. این پرسشنامه توسط مدیران صندوقهای سرمایهگذاری پاسخ داده شده است. به منظور تعیین این روابط از تکنیک دیماتل استفاده شد. پس از اینکه روابط میان معیارها مشخص شد، با استفاده از روش فرایند تحلیل شبکهایمعیارها رتبه بندی و پس از آن 50 شرکت که از لحاظ نقدینگی جز 50 شرکت برتر بورس در طی سال های 85 تا 89 بودهاند را انتخاب و معیارهای مورد مطالعه برای این شرکتها را محاسبه و بهوسیله روش تاپسیس شرکتها را رتبهبندی نموده و با استفاده از 30 شرکت اول سبد سهامی تشکیل میشود.بازدهی سبد سهام 30 سهمی پیشنهادی با میانگین بازدهی سبد 50 سهمی مقایسه و با استفاده از شاخص شارپ نشان داده شد که مدل پیشنهادی به نحوی میتواند تکمیل کننده نظرات تصمیم گیرندگان در طراحی سبد سهام مورد نظرشان باشد

نویسندگان

فرخ برزیده

استادیار گروه حسابداری دانشگاه علامه طباطبایی

محمد تقی تقوی فرد

دانشیار گروه مدیریت صنعتی دانشگاه علامه طباطبایی

فاطمه زمانیان

کارشناس ارشد مدیریت مالی دانشگاه علامه طباطبایی