تجارت و شناسایی باند تبانی در بازار مالی

معاملات تبانی اشاره به فعالیتی دارد که بموجب آن معامله گران از معامله بدقت طراحی شده برای دستکاری غیرقانونی در بازار استفاده می کنند. آنها این کار را با افزایش حجم معاملات انجام می دهند، در نتیجه باعث ایجاد یک بازاری می شوند که از آنچه که هست فعال تر به نظر برسد. معامله گرانی که درگیر معاملات تبانی هستند، باند تبانی نامیده می شوند. باند تبانی و فعالیت های آنها می تواند آسیب قابل توجهی به یکپارچگی بازار بزند و توجه بسیاری از تنظیم کنندگان را در سراسر جهان به خود معطوف کرده است. بسیاری از تحقیقات حال حاضر بر روی تعدادی از مفروضات مبتنی بر تشخیص اینکه یک بازار نرمال چطور رفتار می کند، تمرکز می کنند. بطور واضح، یک کمبود از ابزارهای حمایت از تصمیم برای شناسایی باندهای تبانی در یک محیط واقعی وجود دارد. مطالعه در این مقاله ساختار معامله گران را در تمام معاملات مورد بررسی قرار می دهد و دو روش را برای تشخیص باندهای تبانی بالقوه در ارتباط با کارهای خود، پیشنهاد می دهد. این امر به ویژه زمانی مفید است که تنظیم کنندگان بدنبال یک دید کلی از چگونگی گرده هم آمدن معامله گران برای معاملات خود هستند.

کلیدواژه ها:

بازار مالی ، تبانی گری ، شناسایی تبانی